Анализ влияния новостей за 15-19 ноября 2021 года на глобальный горно-металлургический комплекс от GMK Center

Эта неделя прошла под знаком протекционизма. С одной стороны, знак был положительным, когда Египет под влиянием высоких цен на электроэнергию досрочно прекратил действие защитных мер на импорт заготовки и арматуры. С другой стороны, отрицательным. Евросоюз предлагает меры, которые приведут к сокращению предложения лома на мировом рынке. Япония показывает очередной пример, как преодолевать барьеры протекционизма и инициировала переговоры с США об освобождении от пошлин в рамках секции 232.

Египет прекратил действие защитных пошлин на заготовку и арматуру

Министерство торговли и промышленности Египта постановило досрочно отменить пошлины на импорт арматуры и квадратной заготовки. Пошлины действовали в рамках принятых в апреле 2019 года защитных мер, которые неоднократно оспаривались в судах и вступили в силу только с октября 2019 года.

Размер пошлин изначально составлял 15% для заготовки и 25% для арматуры, но предполагалось постепенное их снижение. С октября 2021 года пошлины для заготовки составляли 10%, но не менее $40 на тонну, для арматуры – 17%, но не менее $85 на тонну.

Данные защитные меры должны были прекратить свое действие в апреле 2022 года, то есть по истечении трех лет, как предусмотрено регламентом ВТО для защитных мер. Но высокие цены на электроэнергию привели к дефициту заготовки на местном рынке, когда электрометаллургические заводы Египта стали сокращать производство.

Интересная вещь – энергетический кризис помог победить протекционизм. Введенные Египтом в 2019 году пошлины были крайне жесткой мерой, которая ограничивала даже поставки полуфабрикатов. Обычно страны ограничивают только импорт готовой продукции. Эти меры были одними из самых болезненных торговых барьеров против Украины. В результате украинские предприятия потеряли в экспорте 700 тыс. т заготовки. Сильнее других от этого пострадал «АрселорМиттал Кривой Рог». В рейтинге ущерба от торговых ограничений против Украины защитные меры Египта занимали «почетное» второе место. Более значительный ущерб для отечественных экспортеров повлекли за собой только антидемпинговые пошлины на импорт г/к рулона в ЕС – 740 тыс. т потерянных поставок.

На продажи арматуры из Украины защитные меры не повлияли, так как к 2019 году украинские предприятия арматуру в Египет не поставляли из-за антидемпинговой пошлины, введенной в декабре 2017 года.

Отмена данных мер создает хорошие возможности для экспорта заготовки, что очень своевременно в условиях резкого торможения рынка Китая. Египетские заводы уже проявили интерес к полуфабрикатам из Украины. Рассчитывать на возобновление поставок арматуры особо не приходится, так как продолжает действовать антидемпинговая пошлина 17,2-27,0%, ее пересмотр стартует уже в начале 2022 года. Может и здесь нам энергетический кризис поможет?

Еврокомиссия предложила ограничить экспорт лома из ЕС

Еврокомиссия представила общественности долгожданный проект документа, регулирующего экспорт отходов – Waste shipment regulations (WSR). Данный документ очень важен, так как в том числе регулирует экспорт лома черных металлов.

EUROFER призывала к полному запрету экспорта лома, мотивируя это необходимостью развития циркулярной экономики внутри ЕС, что даст также эффект в виде сокращения выбросов углерода. Очень благая цель, но она может привести к дестабилизации на глобальном рынке лома, так как ЕС является крупнейшим экспортером лома в мире с долей в 25%.

В итоге о прямом запрете лома в документе речь не идет, но в нем заложены механизмы, которые определенно будут ограничивать экспорт лома.

Основные положения WSR:

  • Экспорт отходов в страны, которые не являются членами ОЭСР, будет производиться только в случае официального обращения таких стран с обоснованием возможности переработки данных отходов. Будет список стран, экспорт отходов в которые разрешен.
  • Еврокомиссия будет контролировать объемы экспорта в страны ОЭСР. В случае резкого роста экспорта ЕК будет запрашивать у таких стран информацию об обращении с отходами и запрещать экспорт, если возникнут подозрения в том, что экспорт отходов может нанести вред жизни и здоровью людей.
  • Компании – экспортеры отходов из ЕС обязаны будут проводить независимые аудиты своих поставок, которые должны будут показать, что предприятия-получатели обрабатывают эти отходы безопасным способом.

То есть в первую очередь WSR ограничивает экспорт только в страны, не входящие в ОЭСР. Для лома это Индия, Пакистан, Малайзия, Индонезия, Китай, Египет, Россия, которые являются крупными импортерами европейского лома. Например, в 2020 году Индия, Пакистан и Египет суммарно импортировали более 5 млн т лома. Они пострадают сильнее прочих. Это может быть действительно серьезный удар для металлургии этих стран. По оценке самой Еврокомиссии, экспорт лома в страны, которые не являются членами ОЭСР, составляет 25,56% от общего экспорта лома из ЕС. То есть, теоретически, данная мера снизит объем предложения на мировом рынке на 5-6 млн т.

Турция – крупнейший импортер лома из ЕС – как раз является членом ОЭСР. То есть последствия для Турции могут быть не слишком значительными. Но важно, что Китай не является членом ОЭСР. Таким образом, данным решением Еврокомиссия защищает себя от растущего влияния Китая на рынок лома.

Интересная мера – требование проведения «независимого аудита». Это может быть техническим барьером, который будет блокировать экспорт лома из ЕС. Это может исключить из числа покупателей лома трейдинговые компании, что также может негативно отразиться на объемах экспорта.

Еще один момент – контроль со стороны Еврокомиссии объемов экспорта отходов. Он касается даже поставок в страны ОЭСР. Если объемы экспорта «резко растут» и «могут нанести ущерб экологии или здоровью общества», Еврокомиссия может принять решение о прекращении экспорта в этом направлении. Что значит «резко растут» – это на усмотрение Еврокомиссии. Раз не прописано четко, значит может быть использовано как угодно. Это может быть еще одним барьером.

В общем, WSR дает Еврокомиссии ряд полномочий, которые позволяют принимать решения и ограничивать экспорт отходов (лома).

Участники рынка, в том числе Bureau of International Recycling (BIR), выразили обеспокоенность тем, что, несмотря на отсутствие прямого запрета на экспорт лома, WSR приведет к сокращению поставок. Теоретически речь может идти о 5-6 млн т в год, это 5-6% мирового рынка.

Рынок лома сейчас не в состоянии отреагировать на данное решение, так как электрометаллурги испытывают колоссальное давление со стороны цен на электроэнергию и слабого спроса на продукцию. Тем не менее цены на лом в Турции близки к локальным максимумам. Они находятся на уровне $500/т.

США и Япония вступили в переговоры по поводу отмены пошлин в рамках секции 232

Заключение «стальной» сделки между ЕС и США стало спусковым крючком для других стран. Министр экономики, торговли и промышленности Японии запросил у американских коллег возможность отмены секции 232 для продукции своей страны.

Как на это реагировал Департамент торговли США? Конечно, он согласился, так как такой формат двусторонних соглашений для американцев привычен. Стороны уже начали переговоры и провели встречу на уровне министров торговли. Переговоры охватывают более широкий круг партнерства. Было учреждено Японо-американское торгово-промышленное партнерство (Japan-U.S. Commercial and Industrial Partnership, JUCIP). Страны надеются, что, помимо разрешения вопроса пошлин, JUCIP поспособствует повышению конкурентоспособности промышленности обеих стран, устойчивости цепочки поставок и решению глобальных проблем. То есть американцев нужно чем-то заинтересовать, предложить что-то более широкое – и двери к переговорам будут открыты.

Тот факт, что ЕС и США потратили на переговоры около года, чтобы добиться беспошлинной поставки товаров, теперь еще Япония, а ранее Мексика и Канада, говорит о том, что ни одна из стран не собирается отказываться от введенных торговых ограничений. Свободный доступ на рынки этих стран возможен только в рамках двусторонних соглашений. Теперь еще Великобритания стала призывать к переговорам с США после сделки с ЕС.

К чему привела эта политика двусторонних договоров США? По итогам 7 месяцев 2021 года без пошлин в США было поставлено 76% от общего объема импорта стальных продуктов. Такое право имеют Канада, Мексика, Южная Корея, страны ЕС, Аргентина и Бразилия. Когда добавится Япония, доля беспошлинных поставок составит 80%. Хотя тут нужно сказать, что данная доля будет выше, поскольку страны, получившие право беспошлинного импорта, нарастят свои поставки, в то время как те страны, которые такого права не имеют, например Украина, – сократят. Ведь они будут проигрывать в конкурентоспособности. В общем, когда одни идут вперед, остальные стоят на месте, деградируют. Это про Украину.

Подробнее о главных трендах и событиях отрасли читайте в следующих выпусках еженедельного мониторинга. А также на нашем портале.