Мировые цены на металлолом снижаются на фоне уменьшения активности на рынке стали

Стагнация турецкого рынка из-за макроэкономических проблем продолжается

Мировые цены на металлолом на прошлой неделе снижались на большинстве мировых рынков. В Турции активность рынка ограничена из-за макроэкономических проблем, оказывающих давление на продажи готовой стали и потребности в металлоломе, в США цены металлолома падают из-за ослабленного спроса на сталь, а рынок Китая переполнен сырьем на фоне приближения государственного праздника.

Цены на лом в Турции за неделю 19-26 июня 2023 опустились на $1/т, по сравнению с предыдущей неделей – до $378-382/т. При этом в течение недели котировки металлолома упали до $380/т, но на торгах 26 июня незначительно возобновились. Таким образом, цены на металлолом остались почти неизменными по сравнению с предыдущей неделей.

Турецкий рынок не показывает значительных изменений из-за ограниченной активности. На закупки сырья влияет неопределенность на рынке стали и экономические проблемы, в частности повышение процентной ставки, которое не повлияло на снижение инфляции, как ожидалось. Турецкая лира наоборот обесценилась до исторических минимумов. Эти факторы увеличивают беспокойство комбинатов по ухудшению возможностей по финансированию собственных потребностей.

Макроэкономические факторы влияют на внутренний и международный спрос на турецкую сталь, который в свою очередь увеличивает давление на цены сырья. По мнению участников рынка, если правительство не будет способствовать преодолению инфляции, то металлолом может упасть даже до $340-350/т. При этом даже при таких уровнях сырье не будет востребовано, поскольку металлурги не имеют представления о дальнейших перспективах рынка стали.

Сейчас у каждого металлургического завода есть проблема с финансированием и кредитованием. Девальвация лиры уменьшает покупательскую способность производителей стали, а кредиты становятся невыгодными и малодоступными. Предприятия не могут перевести повышение процентной ставки на покупателей в условиях неконкурентоспособности на экспортных рынках и отсутствия спроса в стране. Так ситуация может привести к убыточности металлургов в ближайшей перспективе.

До конца июня активность на турецком рынке будет низкой, поскольку в Турции начинаются государственные праздники Курбан-Байрам, поэтому цены на сырье, вероятно, будут оставаться стабильными. После праздников ожидается возобновление внутренней торговли сталью, поэтому стоимость металлолома может незначительно возрасти. Возможно, Центральный банк введет дополнительное повышение процентной ставки, чтобы умерить девальвацию лиры.

На рынке США за неделю 16-23 июня 2023 года цены на металлолом опустились на $7/т, или 1,9% по сравнению с предыдущей неделей – до $358-361/т. При этом прогнозная цена на 30 июня составляет $356-360/т.

Котировки американского лома все еще не достигли дна, считают участники рынка. Ожидается, что цены на низкокачественные сорта сырья продолжат снижаться до конца месяца и на июльских торгах на фоне большого предложения. При этом для сортов более качественного лома прогнозы лучше – ожидается стабильность цен.

В настоящее время рынок металлолома США сдерживается ослабленной активностью на рынке стали и неопределенностью на экспортных рынках, в частности, в Турции. Поскольку экспортные объемы в июне были не проданы полностью, на июльских торгах устаревшие сорта (из бывших в употреблении вещей) будут проданы примерно на $20/т дешевле.

При этом недавно некоторые металлургические заводы США сообщили о намерениях повышать котировки на г/к рулон, чтобы предотвратить дальнейшее падение цен на сталь. Перспективы таких шагов пока не известны.

Цены на металлолом в Китае за неделю 19-26 июня текущего года приостановили трехнедельный рост и опустились на 1,1% по сравнению с неделей ранее – до $392,37/т. Такая динамика связана с тем, что трейдеры увеличили поставки металлолома на рынок перед государственными праздниками.

За неделю 14-21 июня 2023 г. уровень загрузки мощностей заводов, работающих на электродуговых печах, вырос на 2 п.п. по сравнению с неделей раньше – до 52%. Среднесуточные поставки металлолома на все металлургические предприятия страны выросли на 4,1%, до 466,7 тыс. т, а среднесуточное потребление – увеличилось на 3,5%, до 488,6 тыс. т.

Доверие среди участников рынка металлолома постепенно снижается на фоне сезонного падения спроса на сталь летом. Ожидается, что металлургические заводы в скором времени будут уменьшать запасы металлолома и увеличат частоту небольших закупок, чтобы гибко реагировать на изменения рынка.

Импорт сырья на прошлой неделе происходил медленно, поскольку зарубежные цены выше, чем местные.

Как сообщал GMK Center, Украина в январе-мае 2023 года увеличила экспорт лома в 3,1 раза г./г. – до 77,5 тыс. т. Заготовка лома сократилась на 33,5% г./г. – до 444,3 тыс. т. Поставки металлолома на украинские металлургические комбинаты сократились на 44,3% г./г. – до 345,7 тыс. т.