Ставки фрахта сухогрузов падают с начала 2023 года

Начало 2023-го ознаменовалось падением отгрузок железной руды

Индексы. В конце прошлой недели, 3 февраля 2023-го, общий индекс Baltic Dry, учитывающий ставки для судов класса Capesize, Panamax и Supramax, упал до 621, самого низкого уровня с середины июня 2020-го, сообщает Hellenic Shipping News. За неделю он снизился на 8,1%, падение наблюдается пятую неделю подряд.

Индекс Panamax, отслеживающий грузы угля и зерна от 60 тыс. т до 70 тыс. т, на 3 февраля снизился до 940, на 10,8% по сравнению с предыдущей неделей. Это самый низкий показатель с 15 июня 2020 года. Среднесуточный заработок для судов этого класса упал на $438, до $8,45 тыс.

Индекс Capesize, отслеживающий грузы железной руды и угля объемом 150 тыс. т, 3 февраля снизился до 429, на 20% за неделю. Это минимум за пять месяцев. Средний дневной заработок для судов этого класса уменьшился на $127 – до $3,56 тыс.

Ставки фрахта сухогрузов, февраль 2023, GMK Center

Тенденция. Начало 2023-го стало тяжелым для сектора сухогрузов. Первые три недели года, по данным Hellenic Shipping News, отличались падением отгрузок железной руды на 13,1% по сравнению с аналогичным периодом 2022-го. Такие объемы стали самыми низкими, по крайней мере, с 2019-го, ухудшив условия для судов класса Capesize.

Слабость рынка обусловили несколько причин – традиционное падение спроса из-за празднования в Азии Нового года по лунному календарю; сильные ливни в Бразилии, приведшие к приостановке добычи,  падению поставок руды из страны на 34,2% г./г. за первые три недели 2023-го. В то же время экспорт руды из Австралии в указанный период также снизился, и не смог компенсировать влияние этих факторов. Для восстановления ставок фрахта требуется более высокий спрос на перевозку.

В конце января, несмотря на низкие ставки, рыночные ожидания на 2023 год оставались положительными. Соглашения о фрахте Capesize на текущий год возобновились почти на 30% после того, как в начале декабря Китай ослабил свою политику нулевой толерантности к COVID-19.

Как отмечают аналитики, рынок Capesize будет сильно зависеть от восстановления сектора недвижимости Китая. Однако, несмотря на некоторые положительные факторы, настроения потребителей пока остаются слабыми, что может отсрочить процесс до второй половины 2023-го. О возобновлении спроса в КНР мог бы свидетельствовать рост цен на железную руду, который наблюдался с ноября 2022 года. Однако китайские регуляторы рынка уже неоднократно выносили предупреждение о чрезмерных спекуляциях.

Прогнозы. Как отмечали представители судового брокера Simpson Spence Young (SSY), в 2023 году на рынок морских перевозок будут влиять война в Украине, последствия пандемии, все еще «корректирующие» глобальные цепочки поставок, декарбонизация судоходного бизнеса. В SSY ожидают, что в текущем году морская торговля насыпными грузами вернется к росту, однако его темпы, в частности, будут зависеть от ситуации в мировой металлургии, ограничений поставок зерна и перебоев с другими грузами.

Издание World Grain отмечает, что в течение четырех лет, начиная с 2018 года, флот сухогрузов в мире увеличился на 15%, в то время как объемы грузоперевозок – лишь на 2,9%. Соответственно возник дисбаланс между спросом и предложением. Однако перегруженность портов, вызванная перебоями в цепочках поставок из-за COVID, помогла урегулировать этот дисбаланс. Суда простаивали в портах, что снижало доступные мощности для фрахта и способствовало увеличению доходов для владельцев судов и росту расходов на фрахт и чартер для отправителей грузов. Уменьшение загруженности портов может привести к падению стоимости фрахта и чартера, и этот процесс уже начался. Если, как ожидается, пробки в портах уменьшатся в течение 2023 года, а Китай действительно ослабит свою политику в отношении коронавируса, ставки на перевозку навалочных грузов могут упасть.

По данным Maritime Strategies International (MSI), объемы сухих насыпных грузов в 2023 возрастут лишь на 1,6%. Как заметил Пламен Наткофф, заместитель директора по насыпным товарам и фрахту MSI, в первые месяцы года вряд ли произойдет рост морской торговли. Однако он дал положительный прогноз на вторую половину года для железной руды (прогнозируется рост потоков руды на 25-30 млн т в течение 2023-го) и небольших оптовых поставок, в частности стали и связанных с ней материалов.

Напомним, что украинские морские порты по итогам 2022 года. сократили грузооборот на 61,4% по сравнению с 2021 годом – до 59 млн т. Экспортная перевалка грузов портовиками сократилась на 59,5% г./г. – до 47,8 млн т, а импортная – на 74,2%, до 6,2 млн т.