Железный план: что заложено в смете «Укрзалізниці» на 2020 год

АО «Укрзалізниця» семь месяцев работала без утвержденного финансового плана и управлялась фактически в ручном режиме. Первая версия финплана УЗ появилась еще в конце ноября 2019 года. Однако быстро утвердить документ в Кабмине не получилось.

Отсутствие полноправного руководителя госкомпании, постоянные кадровые ротации в топ-менеджменте и влияние карантинных ограничений, вызванных пандемией коронавируса COVID-19, полностью обесценили заложенные в финплан цифры. Поэтому документ пришлось переписывать в соответствии с новыми реалиями. Как следствие, Кабмин утвердил финплан УЗ только 27 июля. Причем обнародован документ был только спустя примерно 10 дней.

Ключевые цифры

Согласно финплану, в 2020 году доходы «Укрзалізниці» должны составить 101,86 млрд грн. В частности, чистый доход от реализации должен достичь 89,4 млрд грн (-1,1% к результату 2019 года – 90,35 млрд грн). Планируется, что структура доходов изменится следующим образом:

• грузоперевозки – рост на 4,9% до 76 млрд грн;
• пассажирские перевозки – снижение на 45,4% до 5,4 млрд грн.

Пассажирские перевозки были и остаются убыточными, их себестоимость значительно превышает доходы от данного вида деятельности. В 2019 году убытки составили около 12,8 млрд грн, в том числе в пригородном сообщении – 6, 55 млрд грн. Какие-либо существенные меры по прекращению кросс-субсидирования отсутствуют, повышение пассажирских тарифов в 2020 году не запланировано.

В первой версии документа доходы «Укрзалізниці» в 2020 году должны были увеличиться на 13% (12,4 млрд грн) до 105,2 млрд грн. В частности, доход от грузоперевозок – на 14% до 82,9 млрд грн.

Сейчас «Укрзалізниця» прогнозирует чистую прибыль на уровне 69 тыс. грн. Это меньше плана 2019 года на 4,5 млрд грн и меньше «факта» за 2019-й почти на 3 млрд грн. Достижение такого показателя крайне маловероятно на фоне убытка первого квартала 2020 года в размере 7 млрд грн. При этом поквартальный план финансовых результатов выглядит так: второй квартал – убыток 4,23 млрд грн; третий квартал – прибыль 1,9 млрд грн, четвертый квартал – прибыль 9,3 млрд грн.

В первой версии финплана чистая прибыль компании должна была составить 1,3 млрд грн. Это на 33% меньше, чем было получено в 2019 году (3 млрд грн). Напомним, прибыль в 2018 году составила 203,8 млн грн.

Грузовые потоки

Согласно финплану «Укрзалізниці», грузоперевозки в 2020 году сократятся на 6,9% (21,6 млн т) до 291,4 млн т. Ожидается, что грузооборот снизится на 4,8% до 173, 2 млн ткм:

• внутреннее сообщение – на 3,6% до 59,85 млн ткм;
• экспортный грузопоток – на 3,1% до 78,3 млн ткм;
• транзитные перевозки – на 2,1% до 14,9 млн ткм;
• импортные перевозки – на 15,9% до 20,15 млн ткм.

В первой версии финплана ожидалось, что грузооборот в 2020 году вырастет на 5,5% – до 192,6 млн ткм.

«Изменение объемов перевозок железнодорожным транспортом как основным в перевозках промпродукции в первую очередь зависит от изменения индекса промышленной продукции и ВВП страны», – сетуют в «Укрзалізниці».

В первом полугодии «Укрзалізниця» сократила грузоперевозки на 8,7% по сравнению с первым полугодием прошлого года – до 143,2 млн т. Обычно УЗ строит слишком оптимистичные планы, так что даже в благополучные годы ее фактические показатели меньше плановых. Однако обновленные планы выглядят достаточно реалистичными. Если «Укрзалізниця» сможет справиться с возросшей во втором полугодии нагрузкой, то экспорт зерновых и руды, а также перевозка стройматериалов для строительства дорог помогут госперевозчику показать приемлемый результат работы.

Тарифный план

В УЗ прогнозируют доходы от грузоперевозок на уровне 76 млрд грн. Это больше фактического показателя за прошлый год на 4,9%, или на 3,56 млрд грн. По оценкам «Укрзалізниці», увеличение дохода от грузоперевозок будет обеспечено тарифными новациями:

• установление платы за пользование собственными вагонами УЗ (новая публичная оферта на договор перевозки грузов) – дополнительные доходы в сумме 243,8 млн грн;
• унификация тарифов с 01.07.2020 года на перевозку грузов – 4,15 млрд грн;
• унификация тарифов с 01.09.2020 года на перевозку пустых вагонов – 383,3 млн грн.

Следует отметить, что «Укрзалізниця» отчиталась об использовании в 2019 году 3,8 млрд грн после индексации тарифов на грузовые перевозки, которая была проведена в марте прошлого года и обошлась грузоотправителям в 7 млрд грн. Средства в размере 3,8 млрд грн были направлены на:

• модернизацию локомотивов (997,9 млн грн);
• реконструкцию ж/д путей (128,4 км на 864,4 млн грн);
• ремонт основных средств (808,4 млн грн).

Кроме того, проводился капремонт тягового подвижного состава и путей, реконструкция стрелочных переводов, модернизация контактной сети, тяговых подстанций и др.

Капитальные инвестиции

В текущем году объем капинвестиций УЗ запланирован на уровне 12,6 млрд грн. Это на 21,3% больше показателя 2019 года (10,4 млрд грн). Основной их объем планируется использовать в третьем и четвертом кварталах – 3,4 млрд грн и 5,4 млрд грн соответственно.

Запланированные на 2020 год капинвестиции будут распределены таким образом: 9,3 млрд грн – собственные средства «Укрзалізниці», 3,1 млрд грн – заемные и 227,1 млн грн – прочие источники (средства инвесторов). В первой версии финплана капинвестиции оценивались в 20,1 млрд грн. Такой объем мог бы стать рекордным за последние годы.

Как отмечают в «Укрзалізниці», выделенные 12,6 млрд грн составляют лишь 24,6% от потребности в капинвестициях. Ранее в УЗ говорили о том, что для реализации стратегии на ближайшие пять лет необходимо около 150 млрд грн инвестиций.

Финплан-2020 предусматривает привлечение заимствований в сумме 43,4 млрд грн, возврат займов в сумме 39,5 млрд грн. Перечень привлеченных долгосрочных заимствований в размере 43,1 млрд грн выглядит так:

• 2 млрд грн – кредитные средства МФО – на электрификацию участка Долинская – Николаев – Колосовка;
• 2,1 млрд грн – средства на приобретение тепловозов;
• 29,6 млрд грн – выборка по долгосрочным кредитным линиям украинских банков для покрытия разрывов ликвидности;
• 9,4 млрд грн – заимствования на международном рынке капитала на общие цели, в том числе для рефинансирования долга.

Еще предусмотрено приобретение в лизинг спецтехники на 280 млн грн: эскалатора, рельсосварочных машин, козловых кранов и др.

Подвижной состав

«Укрзалізниця» заложила в финплан-2020 4,59 млрд грн на обновление подвижного состава. Основной упор в текущем году будет сделан на пассажирском подвижном составе (28 вагонов на 653,6 млн грн и три дизель-поезда на 442,4 млн грн) и спецтехнике (12 рельсосварочных машин на 378 млн грн и проведение тендера на поставку четырех автомотрис).

В финплане нет упоминаний о новых поставках электровозов и тепловозов в 2020 году. Однако УЗ уже начала отбор поставщика 205 электровозов и обсуждает с General Electric поставку примерно 40 дополнительных дизельных локомотивов. Контракт может быть подписан в конце года. Поставки запланированы на 2021-й и последующие годы.

В части грузовых вагонов финплан-2020 не предусматривает никаких новых приобретений. Изначально были планы купить до 4,5 тыс. полувагонов за счет кредита Европейского банка реконструкции и развития в €150 млн. Однако осенью прошлого года тендер был отменен, а ЕБРР отозвал кредит. В настоящее время из-за снижения объема грузоперевозок и неэффективности тарифной политики имеет место профицит вагонного парка. Только в мае этого года «Укрзалізниця» была вынуждена вывести в резерв 26 тыс. вагонов.

Однако необходимость модернизации и обновления парка грузовых вагонов остается актуальной, несмотря на их профицит. УЗ разработала госпрограмму обновления парка грузовых вагонов на 2021–2025 гг., поэтому их приобретение для замещения выводимых из оборота станет актуальным в следующие годы.

Также запланирована модернизация подвижного состава на 1,8 млрд грн: грузовых вагонов – на 265,7 млн грн; локомотивов – на 876,2 млн грн; моторвагонного подвижного состава – на 266,4 млн грн, пассажирских вагонов – на 330 млн грн и др.

Инфраструктурный вопрос

«Укрзалізниця» в 2020 году планирует выделить 5,34 млрд грн для реконструкции и строительства объектов, в том числе профинансировать реконструкцию и капремонт ж/д путей на 3,53 млрд грн. Основные направления капинвестиций в 2020 году:

• реконструкция около 445 км ж/д путей на 3,16 млрд грн, в том числе за счет привлеченных средств – на 1,5 млрд грн;
• реконструкция стрелочных переводов на сумму 483,1 млн грн, в том числе за счет привлеченных средств – на 367,6 млн грн;
• реконструкция участка Долинская – Николаев и внешнее электроснабжение двух тяговых подстанций на 215 млн грн, в том числе 200 млн грн за счет средств МФО;
• реконструкция сооружений с электрификацией участка Ковель – Изов – Госграница на 25 млн грн и др.

За счет средств инвесторов планируется освоить 227,1 млн грн и провести:

• строительство (реконструкцию) присоединений электроустановок на 153,1 млн грн;
• реконструкцию объектов припортовой ж/д инфраструктуры на 74 млн грн.

Кроме того, финплан предусматривает капремонты на 2,1 млрд грн:

• подвижного состава – на 1,3 млрд грн;
• зданий и сооружений – на 724,4 млн грн, в том числе ремонт 90,8 км ж/д путей на 369,5 млн грн и др.

Первые результаты года показывают, что «Укрзалізниця» активно использовала для проведения модернизации и ремонта ж/д инфраструктуры период «карантинного затишья», воспользовавшись отсутствием пассажирского сообщения в марте-мае.

За январь-май «Укрзалізниця» восстановила средним ремонтом 460 км путей и 411 стрелочных переводов, установила 42 новых стрелочных перевода, заменила 450 дефектных опор контактной сети, 19 км изношенного контактного провода, 84 км стальных проводов и почти 400 опор на энергоустройствах.

До конца текущего года «Укрзалізниця» планирует обновить средним ремонтом более 720 км путей и 680 стрелочных переводов, установить 460 новых стрелочных перевода. Годовой план по инфраструктуре электроснабжения: замена 68 км изношенного контактного провода, 37 км несущего троса, 868 опор контактной сети и др.

При этом, по данным ГИВЦ «Укрзалізниці», за первое полугодие 2020 года компания капитально отремонтировала только 5,8 км главных путей, 4,65 км станционных и специальных и 0,3 км подъездных путей. Еще 1,4 км главных путей было реконструировано. Для сравнения: за первое полугодие 2019 года «Укрзалізниця» капитально отремонтировала 31,9 км главных и 31,3 км станционных и специальных путей, еще 107,5 км главных путей было реконструировано.

Однако эти объемы реконструкции и ремонта ж/д инфраструктуры не решают проблему ее технического состояния. По данным ГИВЦ «Укрзалізниці», по состоянию на конец первого полугодия из 26,7 тыс. км эксплуатируемых главных ж/д путей 6,4 тыс. км требуют капремонта, еще 2,7 тыс. км – реконструкции. Также требуют капремонта 1,9 тыс. км станционных и специальных путей.

Надежды капинвестиций

Проблема низкого объема капинвестиций «Укрзалізниці» остается острой. С одной стороны, годовой план капинвестиций УЗ в условно благополучном 2019 году выполнен на 47%, в 2017-2018 гг. – на уровне 70%. Посему вероятность полного выполнения плана капинвестиций-2020 является невысокой.

Недофинансирование плана капинвестиций приводит к росту износа инфраструктуры и переносу запланированных мер. К примеру, реконструкция сооружений с электрификацией участка Ковель – Изов – Госграница на сумму 300 млн грн, «перекочевала» из финплана 2019 года в первую версию сметы на 2020 год, но «подешевела» до 200 млн грн, а потом «ужалась» до 25 млн грн в финальной версии документа.

«Укрзалізниця» уже давно не получает сколько-нибудь приемлемую компенсацию за пригородные пассажирские перевозки от местных бюджетов. Равно как и предусмотренные законодательством средства на обновление парка пассажирских вагонов. И все больше в УЗ и МИУ говорят о необходимости финансирования «Укрзалізниці» из госбюджета.

«Условием для отраженного в финансовом плане инвестирования в пассажирский подвижной состав является полное финансирование таких инвестиций из госбюджета», – говорится в примечании набсовета «Укрзалізниці» к финплану на 2020 год.

Однако вряд ли госбюджет в его нынешнем состоянии сможет ощутимо помочь «Укрзалізниці». Все надежды на улучшении ситуации в госкомпании связаны с новым руководителем, кандидатуру которого должны в ближайшее время огласить.